Consells financers per a fer front al gestió empresarial en situació de COVID

La situació de pandèmia que estem vivint, té diverses característiques, que dificulten la gestió econòmic financera de qualsevol empresa.

Estem davant d'una situació nova i desconeguda, que requereix d'una gran part d'anàlisi, i d'actuacions urgents. Sabut és, que una bona anàlisi de situació, no casa molt bé amb la presa de decisions d'urgència, per aquest motiu, intentarem donar unes pautes d'actuació per a aquesta complicada situació.

En primer lloc, ningú ens llevarà haver de realitzar una anàlisi de situació, hem de tenir clar quals són els nostres costos variables i quals els nostres costos estructurals. De la mateixa forma, tenir clar llavors com és la facturació necessària per a li punt d'equilibri de la nostra empresa.

En segon lloc, hem de fer un “stress test”, és a dir, simular el nostre compte d'explotació, amb una baixada d'ingressos d'almenys un -50%, i veure que perdudes generaríem anualment en aquesta nova situació.

Quan tinguem clar aquest valor de possible perduda anual, serà quan tractarem de regular els costos, i posteriorment buscar el finançament necessari perquè l'empresa pugui salvar un any natural en aquesta nova situació simulada.

Quant a la regulació de costos. Minimitzarem dràsticament els costos variables de compres, regulant-los a la meitat de facturació. Si la situació millora, tornarem a augmentar el volum de compres, però la decisió inicial ha de ser minimitzar-lo.

Seguidament, intentarem realitzar la contenció de costos fixos, parlant amb els proveïdors d'aquests, o posant en marxa les mesures Covid per a Ertes (lloguers, despeses de personal, etc…), a un mínim de 3 mesos vista.

Aconseguida aquesta nova situació de costos, recalcularem el nostre compte d'explotació amb la corresponent disminució del -50% de vendes. Si ens trobem en situació de punt d'equilibri o per damunt, posarem en marxa el pla, sense endeutar-ens, això seria el més interessant per a no generar deute, sinó amb una estratègia de contenció de costos temporal. Però en cas que el resultat d'explotació ens surti per sota del punt d'equilibri (pèrdues en la simulació, fins i tot amb la reducció de costos) llavors haurem de demanar el finançament equivalent al resultat de pèrdues que ens asseguri poder mantenir l'empresa durant un any.

Transcorregut un any, tots esperem que la situació de vendes es reactivarà, segurament hauran sorgit nous fàrmacs per a contenir l'evolució del virus, i fins i tot una vacuna s'estarà proporcionant a una part de la població.

Això provocarà una regularització en les benes, que ens permetrà, retornar el nostre deute, i poder regularitzar també la situació de costos.

Quant al finançament, tindrem clara la quantitat òptima a finançar, amb el procés explicat de simulació en aquest article. Sabut això, ens haurem de dirigir a diverses entitats financeres, en aquest moment, totes tenen opcions de préstecs ICO per a circulant, pagament de nòmines, pagament de factures, etc…

Com a conclusió, hem de ser conscients que hem de regularitzar els costos a la nova situació, abans de demanar recursos financers. Si ens limitem a demanar recursos financers sense una regularització de costos, podem entrar en un espiral d'augment de deute que incrementi molt els nostres costos financers, i arribi a fer l'empresa financerament inviable. Per tant, la quantitat a finançar ha de ser l'òptima, i sempre després d'un estudi i adequació dels costos.

Marc Ortega Torres
Consultor Financer
marc@oddpartners.com